Assurance-vie, définition

L’assurance-vie est un contrat d’épargne à moyen et long terme, proposé par des compagnies d’assurance agréées par l’Autorité de contrôle prudentiel et de résolution (ACPR). Elle permet d’investir sur un fonds en euros à capital garanti et sur des unités de compte (UC) exposées aux marchés financiers.

Son fonctionnement repose sur la désignation de bénéficiaires : au décès du titulaire, les capitaux sont transmis hors succession, avec un abattement de 152 500 euros par bénéficiaire pour les versements effectués avant 70 ans. De son vivant, le titulaire peut effectuer des rachats partiels à tout moment. La fiscalité est dégressive avec le temps : après huit ans de détention, un abattement annuel de 4 600 euros (9 200 euros pour un couple) s’applique sur les gains, ramenant l’imposition effective à 7,5 % sur les montants au-delà.

Avant huit ans, les gains sont soumis au PFU de 30 %. L’assurance-vie ne doit donc pas être confondue avec un produit liquide immédiat. Les contrats en ligne (Linxea, Placement-direct, Fortuneo Vie) affichent généralement des frais réduits par rapport aux contrats distribués par les réseaux bancaires traditionnels.